中金公司助力财政部成功发行30亿美元主权债券

2018年10月11日,财政部代表中华人民共和国中央人民政府在香港成功定价发行30亿美元主权债券,这是我国迄今发行的最大规模美元主权债券。本次债券分为3个期限品种,其中5年期15亿美元,10年期10亿美元,30年期5亿美元。本次债券无评级。中金公司为主承销商和簿记管理人。

簿记定价当日,本次主权债券以5年期T5+50个基点区域,10年期T10+65个基点区域,30年期T30+90个基点区域推出交易,随后获全球投资者热烈追捧,吸引诸多主权投资者和国际投资机构踊跃认购,总认购规模超过130亿美元,实现4倍以上的超额认购。在强劲的订单簿基础上,最终定价时三个年期分别大幅收窄至T5+30个基点、T10+45个基点、T30+70个基点,即5年期到期收益率3.330%,票息3.250%;10年期到期收益率3.630%,票息3.500%;30年期到期收益率4.055%,票息4.000%;是近期亚洲及新兴市场最低息差发行之一。

本次主权债券定价前夕,全球贸易摩擦升级,美债利率上行,隔夜欧美股市大幅波动,在不利的市场环境下,本次中国主权债券出众的发行结果,彰显了国际投资者对于中国妥善应对贸易争端及持续推动经济长期稳定发展的坚定信心。

本次发行期限品种多元,有助于完善中国美元主权债券收益率曲线,建立中国美元债券定价基准,为中国企业部门在国际市场融资树立标杆。

中金公司继参与2017年20亿美元主权债券发行后,再次作为唯一一家中资投行全程参与本次里程碑式交易,彰显了中金在境外债务资本市场的领先地位。中金将始终秉持“以人为本,以国为怀”、“植根中国,融通世界”的理念,继续为中国经济和金融市场的可持续发展提供全方位的金融服务。